管理 昨晚海外科技股出现一定的调整，但A股抱团AI硬件的情况未变，在缩量的背景下，其余大部分方向资金被虹吸，除了算力、半导体和煤炭外，其余乏善可陈，今天两市成交跌破2.8万亿。从涨跌家数对比来看，今天已经是市场连续第三个交易日4000家左右飘绿，很多非主流的品种，股价新低复新低，日线打开来一看，清一色的阴跌，非常丝滑，目前并不清楚这种状况何时才会改善，至少要看到微盘股止跌，全A中位数止跌。近期的行情，相信很多人也已经看得比较清楚了，科技强，你可能还多多少少跟上混一混，一旦科技弱了，指望所谓的高低切并不存在。面对这样的局面，除了适应，别无他法，否则就多看少动。昨晚官媒报道《长线外资看好中国，持续加码硬科技》。富时宣布旗下多个指数的季度调整，A50新纳入存储、PCB、光芯片和AI电力相关公司，剔除了一些老登，该变更将于6月18日收盘后生效。短期来看，情绪三连冰，大概率明天市场要缓一缓了，个股的情况可能会有所改善，但要打破现有的抱团很难，要么AI硬件自身内部出现了问题，要么在科技股以外，出现更高景气的赛道，能够容纳资金形成新的抱团，目前这两点都未出现。下面简单跟踪一下热门方向：算力方向，北美链抱团继续，主要活跃的有：光纤、光通信、PCB、覆铜板、载板、铜箔、玻璃基板、石英、铜缆、MLCC、电容器、树脂、钻针刀具、检测、SOFC、电感、钻石、电源等，超跌的液冷和燃机部分修复，要观察持续性。国产算力大部分依旧毫无起色，只有个别品种有资金捞。半导体方向，今天存储继续大涨，5月全球DRAM和NAND闪存商品价格双双创下历史新高。除此以外，比较活跃的有：封测、设备、代工、硅片、六氟化钨、材料、模拟、碳化硅等。新能源方向，由于近期科技完全占据上风，新能源也成了老登，之前走势尚可的储能和电网SST有些图形也在走弱，需要保持谨慎，而锂电至今还在阴跌，今天碳酸锂期货大跌，没有看到拐头的信号。电力近期因为偏防御属性，有资金抱团，但这里也有点涨不动的意味，已经拉升过的小心，一旦市场情绪好转，个股风偏改善，电力可能会出现补跌，接下来操作难度加大。另外，机器人这两天有修复，但和上一波普涨行情不同，分化很大，强势一点的已经再创新高，弱势一点的不敢反弹，需要区别对待。商业航天的情况类似，这两天只有少部分品种修复，没有形成明显板块效应，Space X已经确定6月12日上市，可能消息落地前，还有反弹机会。价值股方向，双焦今天继续上涨，煤炭也有资金抱团，多个品种创出阶段新高，可以继续跟踪。有色目前看资金信心依然不足，稍微有点风吹草动，资金立马兑现，昨晚铜铝价格仅仅略微波动，整体还在年内高位附近，目前有色只能当作配置思路看待。化工情况未有好转，大部分继续阴跌，还要等信号