周三舆情热度：

①半导体芯片-Omdia发布报告，2026年第二季度全球半导体营收突破4250亿美元，再创历史新高。（中晶科技、德尔未来、有研硅、晶升股份、立昂微、长光华芯等）

②PCB-机构研报指出，随着电子布、铜箔及CCL价格持续上行PCB厂商已陆续启动重新报价。（澳弘电子、瑞丰高材、依顿电子、奥士康、威尔高、中岩大地、超声电子等）

③锂电池-数据显示，8月，国内动力电池装车量79.0GWh，环比增长5.9%，同比增长26.3%。（和胜股份、新亚制程、华锋股份、英联股份、野马电池等）

④光通信-中金研报称，部分高速光芯片企业订单排期已延伸至2028年，头部光模块厂商积极锁定核心物料。（远望谷、华脉科技、通鼎互联、旭光电子、永鼎股份、青山纸业、致尚科技等）

海鸥股份：Fab冷却塔订单暴涨92%

海鸥股份是国内工业冷却塔龙头，依托台湾太承切入半导体Fab赛道，并在液冷时代抓住IDC一次侧冷却塔的爆发机遇。据研报梳理，2026H1公司半导体、数据中心在手订单分别较2025年末增长92.51%/461.38%，订单进入密集爆发期。

第一条主线来自全球Fab大扩张。截至2026年6月末，海鸥股份半导体芯片相关在手订单8.47亿元，即1H26 Fab厂冷却塔订单较2025年末暴涨92.51%。台湾太承长期服务中国台湾地区知名半导体厂商，具备冷却塔研发、设计、生产、安装及运维能力；公司则依托多家境外主体，承接中国台湾、新加坡、美国等多地顶级Fab的冷却塔业务。

护城河方面，纪要指出，Fab对冷却系统可靠性、项目经验及持续服务能力要求较高，供应商导入后更换成本较大，客户合作关系具备较强延续性，半导体Fab的冷却塔白名单通常只有1-2家。海鸥股份有望依托顶尖客户资源，跟随全球建厂，服务顶尖逻辑及存储巨头，订单加速高增。

第二条主线在数据中心。截至2026年6月末，海鸥股份数据中心相关在手订单4.57亿元，较2025年末增长461%。冷却塔是数据中心液冷系统一次侧核心设备之一，直接影响系统PUE、WUE及运行稳定性，一次侧液冷价值或被低估。

认证是出海的关键门槛。冷却塔防火要求高，出海需具备核心认证，公司凭借该优势有望享受全球IDC建设红利。冷却塔通过填料增大水气接触面积，但填料及部分结构件采用高分子材料，防火设计要求高。海鸥股份已取得CTI及FM认证，可直接出口美欧中东等地。液冷时代，国外1GW数据中心的冷却塔价值量约8-12亿元，高盛预测2027年美国数据中心新增装机容量在36GW，增量市场空间巨大。

按机构判断，海鸥股份海外IDC冷却塔业务处于爆发期早段，后续订单将受益于全球IDC建设大潮及液冷时代红利，有望与半导体Fab冷却塔共振同步加速高增。