霍尔姆兹再添阴云，布油目前反弹至76.55美元，

黄金目前依然在4100美元上方。

隔夜美股三大股指下挫，纳指昨天下跌超1%，美股存储板块普跌，芯片股遭遇抛售潮，热门科技短期跌幅都不小啊。目前三大股指期货下跌。

亚太市场日韩继续跟跌，日股跌1.59%，韩股继续大跌，下挫5.07%。

港股今日逆袭，表现相当强势，报复性回血，

为何港股今日逆势大涨？

1、首先昨晚美股的中概科技龙头指数是逆势翻红的品种，给了港股一定程度上的信心。

2、其次，也是比较重要的原因，由于近期韩日AI产业链波动加剧，持续调整，全球资金开始在AI主线中高切低，也就是寻找更具性价比的方向进行配置，恒生科技极大概率被选中，成为主要承接方向。

另外，恒科的权重腾讯近期有AI叙事加持，阿里受益于业绩拐点与AI资产重定价预期，两大龙头在AI产业上的态度，令市场增强了对互联网大厂的信心。

最后就是老生常态的估值，恒生科技（包括港股科技）今年以来调整充分，估值已处于历史较低分位。

资金面也很给力，南向资金今日单日净买入又超百亿，目前净流入137亿。

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今日A股市场继续调整，大盘未能收复4000大关，

成交额较昨日减少159亿，达2.58万亿元，市场情绪和人气有所下降。

科创板、创业板、微盘、北证50同步下跌，红利逆势翻红。

今日概念表现如下：

主题表现看，

1、云计算主题今日大涨，有卖方点评，近期国产算力链中报预期持续升温，多家上市公司预告超预期，市场关注点正从“有没有算力需求”，转向“业绩能兑现到什么程度”。从服务器、边缘计算到算力服务，业绩预告开始验证AI基础设施建设的景气度。

2、有卖方预期长鑫上市后时代的“机遇”，聚焦国产核心fab和AI芯片。

1）长鑫上市之后预期市值往7w-10w亿交易，PB估值在15-20倍，国产核心fab板块的估值直接拔升，一个巨无霸龙头能将整个板块的估值全部抬升，因此一定要重视国产fab的投资机会，2）超节点开始批量生产，相关公司业绩逐季开始兑现，带来的整个超节点的供应链都业绩都开始兑现，最终传到至核心fab厂先进封装厂完成闭环。

今日，胖老揭观点鲜明，依然简单直白，不模棱两可：

昨晚惊闻噩耗，高善文因病去世，享年55岁。

我不认识高善文，当然他也不认识我，但以前经常阅读高博的研报，尤其是他的现场路演或者是纪要，受益匪浅。

什么身体健康最重要，健康是1，其他都是0，类似的话我就不说了，

这些话固然重要，但我更想说，

人到中年，不得不信命，

一命二运三风水，

活着，比什么都强，

活在当下，感受当下，取悦自己，

不求事事如意，但求问心无愧！