周末舆情热度

 ①AIDC/阿里-阿里开发新的AI芯片·填补英伟达在中国市场的空白；阿里Q1财报：AI+云超预期加速增长 Capex 386亿创新高；【华泰电新】AIDC观点更新:阿里Capex大超预期,继续强call国内AIDC线条。AIDC/双登股份、依米康、中恒电气、欧陆通、骄成超声、荣亿精密（北交所） 等;阿里/旋极信息、数据港、瑞芯微、新易盛、润泽科技、寒武纪等）

 ②数字货币/稳定币-由中国银行业协会发布的《人民币国际化报告》亮相，香港稳定币条例草案法案委员会委员：敦促监管机构尽快完成发牌工作并公布名单；香港稳定币正式发牌有望在9-10月陆续开始；（新国都、四方精创、东信和平、天阳科技、华峰超纤、兆新股份、高伟达等） 

 ③卫星互联网/6G-我国科学家在6G无线通信领域取得新突破,工信部印发《关于优化业务准入促进卫星通信产业发展的指导意见》，据悉，中国星网和上海垣信作为重要企业，均有望获得牌照；（上海瀚讯 、 旋极信息、中国卫星、航天宏图、中国卫通、航天科技、华力创通、龙溪股份等）

 ④固态电池-固态电池产业化进程加速、业绩改善等多重因素引发板块爆发，机构预测年内净利高增长；（宝丽迪、先导智能、宁德时代、骄成超声、璞泰来、国轩高科、容百科技等）

 ⑤军工-9月3日阅兵，26位外国将出席抗战胜利80周年纪念活动，含、金正恩、武契奇等等）（荣易精密（北交所）、北方长龙、中国长城、航天宏图、三维通信等）

【华泰电新】AIDC观点更新:阿里Capex大超预期,继续强call国内AIDC线条-250829

⚡阿里今日发布财报，Capex大超预期。此前我们已提示国内大厂资本开支或超预期带来投资机会，阿里此次财报数据得到验证，继续看好国内AIDC线条！

➡今日阿里巴巴集团发布FY26Q1财报，单季度Capex创历史新高

◆FY26Q1 Capex为386亿元（同比+220%），展现AI需求持续强劲；兑现了2月底对于AI投入的承诺（未来3年投入3800亿元建设云和AI硬件基础设施）

◆今年以来，阿里云已新增启用8个数据中心（北京/上海/杭州/泰国/韩国/马来西亚/迪拜/墨西哥）；预计到今年下半年，阿里云的全球基础设施布局将扩展至30个地域、95个可用区

◆FY26Q1阿里云收入同比+26%，增速创三年新高，主要系公共云收入增长带动；其中AI相关收入连续8个季度三位数增长

➡预计下个季度Capex将继续上行（云收入或增加30%），阿里线条将充分受益于其持续投入AI基础设施建设

◆双登股份：阿里数据中心铅酸电池一供；与阿里合作高倍率锂电试点项目

◆依米康：阿里液冷空调中份额占比最大

◆中恒电气：阿里巴拿马电源核心供应商

◆欧陆通：提供定制浸没式液冷集中式供电电源

◆申菱环境：提供数据中心的温控解决方案

◆科士达：UPS在阿里自建数据中心供货中占比较高

◆伊戈尔：阿里巴拿马电源移相变压器独供

◆南都电源：提供数据中心后备电源

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申建国/边文姣/陈爽/杨景文